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성공하는 트레이더의 미니멀리즘 원칙

금융 시장에서의 수익 추구는 모든 이들의 공통 관심사이자 목적입니다. 한정된 자원과 최소한의 노력을 통해 효율적 수익을 추구하는 것. 현명함을 뜻하며 누군가는 불로소득으로서 가치를 평가 절하 하는 예도 있습니다. 어떤 식으로 평가를 받든 지 간에 수익은 그 자체로 옳습니다. 갖지 못한 자의 힐난과 비아냥은 보상으로 충분히 보상받을 수 있으니 신경 쓸 일도 없습니다. 즉, 트레이더는 수익에만 집중하면 그 외 문제는 모두 자연스레 해결된다는 뜻입니다.

저 역시도 매우 어려워하는 부분입니다. 수익 추구 하나에만 몰입하기에는 예기치 못한 변수가 여러 곳에서 발생합니다. 심지어는 우리 같은 일개 보통 사람에게도 영향을 미칠 정도의 국정 상황을 보니 절대 쉽지 않습니다. 하지만, 수익을 추구한다면 반드시 달성하고 해결해야 할 부분입니다.

그것을 위해서는 단순함을 강조하고 싶습니다.

요즘은 미니멀리스트, ~~~버리기, 비우기, 단순함 등의 단어들이 유행하고 있습니다. 대중의 관심을 받는다는 것은 현실의 부정적인 면을 반영함을 뜻합니다. 주식 투자를 하는 분들 역시 간과해서는 안 될 부분입니다.

투자의 기본 구조는 간단합니다.

  1. 매수(매입) 한다. 
  2. 수익이면 포지션을 늘리며 추세 범위 내에서 보유한다.
  3. 손실이면 포지션을 축소하거나 손절매를 단행한다.

가장 기본이며 결국 이와 같은 구조로 트레이딩은 이루어집니다. 심지어는 투자도 벗어나기 어렵습니다.

대다수의 분은 이것을 다른 식으로 접근합니다.

매수 후 손실이면 추가 매수 또는 방치를 합니다.

수익 포지션은 이례적인 상황이라 여기며 흥분하여 조급하게 매도합니다.

심지어는 주가 상승 흐름을 내버려 두고 가만히 지켜보는 경우도 많습니다.

물론 인간으로서 스스로 결정을 내리고 대응하면서 어찌 매 순간 기계적일 수 있겠습니까? 저 역시 매 순간 그러한 결정은 내릴 수 없습니다.

한 가지 고민해야 될 점이 있습니다. 그것은 빈도수(확률)입니다. 즉, 수익 포지션의 극대화 여부. 손실 포지션의 최소화 여부. 손익 상쇄 여부. 그것들의 전체 거래 횟수에서 차지하는 비율. 또는 발생 빈도수. 그것들을 종합하여 결론 낸 수치를 승률이라고 합니다. 계량화된 수치로서 이야기함이 어려운 영역이나 대충 그렇습니다.

말이 길었습니다. 이 글의 논점은 단순화입니다.

저를 비롯한 여러분들이 얼마큼 거래를 단순하게 하는가? 여부입니다. 진입, 청산, 추세. 이것들을 벗어난 방해 요소가 무엇인지를 파악해야 합니다. 예로 손절매를 망설이게 하는 사고방식, 습관, 과거의 경험이 무엇인지. 수익을 짧게 가져가게 하는 심리적 요인, 기술적 분석, 시장 상황 등은 무엇인지. 진입을 망설이게 하는 경우 원인은 무엇인지. 과감하게 진입하는 경우 오류 발생 시 청산은 쉽게 이루어 지는지.

본질적인 부분을 중시 여겨야 합니다.

정치 관련 주가 시장을 뒤흔들 것이라는 기대감이 팽배합니다. 실상은 전혀 그렇지 않습니다.

모멘텀에 따른 상승 기대감으로 손실을 막연히 홀딩하는 행위가 반드시 실패합니다.

그러한 사소한 결함들이 큰 오류를 일으킵니다. 오류는 곧 손실입니다.

트레이딩의 본질은 매우 단순합니다. 그것을 복잡하게 세분화하는 것은 절대 효율적이지 않습니다. 트레이딩은 결국 인간의 사고, 판단, 실행이 직간접적으로 영향을 주고받기에 그렇습니다. 본질을 따르되 자기 계발을 위한 통찰력 확장에 총력을 기울이시길 바랍니다. 가십거리 뉴스, 책, 칼럼, 업계 흐름, 실무자와의 대화 등. 기술적 분석도 다양한 기법을 시도한다 한들 결국 가격이동평균선, 추세, 수급, 각도 등으로 귀결됩니다. 왜? 결코, 더 나은 결과를 보장받지 못하거나 되려 큰 손실을 일으킬 오류가 발생하기 때문입니다.

화두로 던져 드립니다. 자신은 본질과 얼마나 동떨어져 있는지.

여담입니다. 주된 역할 상. 많은 분에게 조언과 잘못된 부분들을 지적하고 수정해주는 것을 업으로 삼고 있습니다.

때로는 저보다 더욱 뛰어난 고수분에게도 건방진 조언을 하는 예도 있습니다. 이는 다른 영역에서 저 역시 늘 겪는 부분입니다.

자신의 잘못을 쉽게 인지하고 교정하는 이는 매우 드뭅니다. 다소 오지랖 같은 조언으로 느껴질지라도 화두로서 3인칭 관찰자의 객관적 판단이라 여기어 여러분들의 넓은 아량으로 이해하여 주시길 바랍니다.

이 글 읽으시는 분들은 반드시 성공하실 겁니다.

^^

트레이딩 원칙(매매 원칙)을 만드는데 참고해야 할 팁

트레이딩 원칙을 만들어야 합니다. 거시적인 시장 규칙을 지키면서 조금더 세밀한 계좌 관리를 위한 노력이라 할 수 있을 것입니다.

본인만의 매매 원칙을 수립하는데 참고하시길 바랍니다.

  1. 지금 시장의 방향성은 어떠한가? – 상승장인가? 하락장인가? 횡보장인가?
  2. 지금 시장은 어떠한 시즌인가? – KOSPI or KOSDAQ 더 나아가 업종 및 테마
  3. 무엇을 매수 할 것인가?
  4. 언제 매수 할 것인가?
  5. 체결 움직임 및 변동성의 폭은 어떠한가?
  6. 얼마에 살 것인가?
  7. 어떻게 매수 할 것인가?
  8. 진입 및 청산 과정 중 지속적으로 검토 해야 될 것들에 대한 목록.
  9. 언제 매도 할 것인가?
  10. 포트폴리오의 구조와 레버리지
  11. 전략에 대한 재검토
  12. 시장 붕괴 등 시스템적인 충격에 대한 대비책
  13. 자신의 실수에 대한 통제 방안
  14. 전체 시스템 오작동시 대비책 – ex) 멘탈 붕괴 또는 손실로 인한 억지스러운 거래 및 보유 지속 등

이것들을 기반으로하여 자신만의 원칙을 수립해보시길 바랍니다.

그외에 궁금하신점에 대해서는 댓글 달아 주시면 답변 드리도록 하겠습니다.

주식 장기 보유가 아닌 트레이딩

지난 한해를 돌이켜보면 얼마나 많은 이들이 만족을 할까? 손익을 떠나 그저 아쉬운 한해였다.

돌이켜보면 시장은 그저 매수 후 보유 전략을 구사했을시에 원하는 만큼읭 수익률을 거두어 드릴 수 있을것인가? 아마도 그에 대한 답은 올 한해 동안의 증시 흐름을 돌이켜본다라면 충분히 잘 알 수 있으리라 본다.

각종 모멘텀을 동반한 테마주의 부진을 들 수 있다. 물론 그 와중에도 게임주, LED, 반도체, 자동차 기타 등등 때에 따라서 상승 흐름을 보여주기는 하였으나 시장의 중심주로 등극하기를 기다리며 매수 후 보유를 하기에는 극단적 변동성을 내포하고 있었으며 비추세 구간내에서의 하락, 횡보의 시간이 매우 길었음을 잊지 말아야 할 것이다.

그저 상승하기전에 무엇이든 보유하고 있으면 상승할 것이라 믿고 바라는 시장 참여자들이 참으로 많다.

가만히 생각해보면 올 한해 시장은 철저히 트레이딩 관점에서 접근할 수 밖에 없을만큼 모멘텀의 생성과 소멸의 시간이 짧고 시세 역시 대다수 종목군들이 급작스러운 상승과 과열 시세 이후 급락의 흐름을 보였다. 물론 최소 3개월 이상의 큰 시세를 준 종목들이 있으나 이는 예외로 두자. 시장의 보편적 현상을 보아야할것이지 특수한 종목을 보고 희망을 품으면 안된다. 가령 현재 운용자금의 10% 이하의 비중을 들고 큰 수익률을 낸다 할지라도 득이 될게 무엇이 있겠는가?

지정학적 리스크 및 금융시장 불안 그리고 정치, 규제 등이 복합적으로 금융 시장의 부정적 영향을 미쳤다. 부동산, 채권, 외환, 주식 등은 말할것도 없다. 시중에 자금이 풀리지도 않으며 유통 역시 매우 저조하였다. 이러다 인플레이션 발생 하는 것은 아닌지 그 가능성을 점치기도 하였다.

그래서였을까? 대다수 시세가 긍정적 방향성을 보여주기 보다는 약세, 횡보, 반등 이후 추세 돌파 또는 원점으로 되돌아가는 경우가 비일비재 발샐하였다.

각 종목별 거래량과 거래대금 역시 전반적으로 저조세를 유지하였다. 그러다보니 자연스레 차트(가격)이 왜곡되었으며 기술적 분석으로 트레이딩하는 이들에게 시장은 수많은 휩소(whipsaw)가 가득한 시장으로 기억될만큼 어려움을 격게 하였다. 그러다보니 자연스레 비추세 거래에 익숙해지게 되고 가격 하락 및 횡보 또는 고점대비 -45% 이상 하락 한 종목만을 주로 거래하게 되며 자연스레 손실 포지션을 장기간 강제적으로 보유하는 상황이 빚어지기도 하였다.

수 많은 이들이 아니라고 또는 그럴리가 없다고 하는 일이 하나 있다.

“적잖은 시장 참여자들이 현금 없이 큰 손실로 주식을 보유하고 있다.”

진실이다. 참으로 많은 이들이 전체 운용자금의 70~80% 이상 손실 포지션을 보유하고 있으며 나머지 현금을 쥐고 있는 상황이다.

2013년도 역시 그러하였다. 그리고 올해 역시 크게 벗어나지 않았다.

2015년은 장담컨데 흔히들 오해하고 있는 ‘투자’의 관점이 아닌, ‘투기’ 또는 ‘트레이딩’ 관점으로 시장을 접근하여야 할 것이다.

수많은 시장의 성공 사례가 반드시 투자를 하여야 하며, 저평가 가치주를 시장의 중심주로 등극할때까지 장기간 보유하여야 한다고 말한다.

실전은 다르다. 글로는… 입으로는 수익을 쉽게 낼지라도 실전은 냉혹하고 매우 상이하다. 조심스럽게 비열하게 생존을 주목적으로 시장을 접근하여야 한다. 때론 과열된 시세가 발생한다. 그러한때는 그에 맞는 매매툴을 활용하면 된다. 다만, 이러한 거래는 1년 내내 발생치 않는다라는 것이다.

큰 시세를 탐하기 위해 기다리고 트레이딩을 지속해 나아감으로서 꾸준한 수익을 거두어 들여야 한다.

새해에는 더욱더 냉혹한 트레이딩의 시장이 될것이다. 재료, 가치 등은 시세가 만들어지고 나서 해석을 위한 명분으로서 작용할것이다. 수많은 정보 매체를 통해 퍼져나가는 흔히들 말하는 ‘찌라시’는 도박판에서의 초심자의 행운처럼 처음에는 수익을 줄지라도 결국 필패의 길로 안내할 것이다.

정신을 가다듬자. 떠나지 못할거라면 헛된 망상에 사로잡혀 시간과 감정을 낭비하지 말자.

첫째도 둘째도 수익이다. 그러기 위해서는 과거의 실패했던 모든 것들을 뿌리채 바꿔야 할 것이다.

시간이 얼마 남지 않았다. 생각과 행동을 바꾸자. 결과가 증명하고 보답할 것이다.

good luck.